Флоатеры в портфеле:

Но
давайте вспомним хронологию:

1. За месяц до заседания ЦБ предупреждал, дальше снижать ставку опасно. И что под сценарий «заморозки ставки» надо держать флоатеры в портфеле

2. Публично начал покупать флоатеры (до этого тоже покупал)

3. Ещё раз предупредил,
что ЦБ «заморозит» ставку

4. Показал свои действия на рынке

Тогда уже большую часть портфеля перевел во флоатеры

Что держу сейчас?

• Фабрика ПО 001Р-02
(ISIN RU000A10FX26)

Купон: КС + 3.75%

• АФК система 002Р-05
(ISIN RU000A10CU55)

Купон: КС + 3.5%

• Европлан 001Р-08
(ISIN RU000A10A7C4)

Купон: КС + 4%

• ОФЗ 29013
(ISIN RU000A101KT1)

❗️Вывод: я не держу флоатеры, как долгосрочный инструмент. Эта история больше подходит, чтобы «временно» пересидеть.

В период неопределенности КС, в период сильной волатильности на рынке в бумагах с фикс купоном.
Что мы и видим сейчас на рынке.

Оптимальная часть флоатеров,
которую лучше держать в портфеле - до 50% портфеля.

У меня эта часть 40% портфеля.

Часть 1.